【摘要】24年三季度，德州儀器、ADI、英飛凌、安森美等國際巨頭的營收似乎不太妙，國產(chǎn)替代步步逼近的現(xiàn)實(shí)下，國際廠商只得主動掀起價格戰(zhàn)挽回市場份額。
與此同時，國產(chǎn)芯片企業(yè)納芯微宣布將把持市場多年的C2000作為公司MCU產(chǎn)線的首個替代目標(biāo)，聯(lián)手芯弦推出NS800RT系列實(shí)時控制MCU。
在價格戰(zhàn)席卷全球產(chǎn)業(yè)鏈的情況下，國產(chǎn)芯片廠商的中高端轉(zhuǎn)型勢在必行，而面對國際廠商累積多年的技術(shù)與渠道壁壘，人才短缺、專利壁壘、研發(fā)資金不足仍然是當(dāng)前不可忽視的重大挑戰(zhàn)。
當(dāng)然，這場競賽本身類似大衛(wèi)戰(zhàn)斗歌利亞，國產(chǎn)芯片公司本來就處于一種全面的劣勢，資源亦十分分散，如果本身具備的供應(yīng)鏈低成本優(yōu)勢也被TI等巨頭侵蝕碾壓，國內(nèi)產(chǎn)業(yè)鏈幾無崛起的可能，當(dāng)此關(guān)鍵時刻，真正能左右局面的，早已不是單個公司了。
MCU是必須成功的業(yè)務(wù)，而狹路相逢，哪家國產(chǎn)廠商能夠先下一城呢？
以下是正文：
01
價格戰(zhàn)背后的市場份額爭奪
近期，中國國內(nèi)有關(guān)成熟制程芯片產(chǎn)業(yè)正遭受自美進(jìn)口產(chǎn)品的不公平競爭，有申請反傾銷反補(bǔ)貼調(diào)查的訴求的消息引發(fā)行業(yè)重視。
25年1月16日，商務(wù)部對此作出回應(yīng)稱，一段時間以來，拜登政府對芯片行業(yè)給予了大量補(bǔ)貼，美企業(yè)因此獲得了不公平競爭優(yōu)勢，并對華低價出口相關(guān)成熟制程芯片產(chǎn)品，損害了中國國內(nèi)產(chǎn)業(yè)的合法權(quán)益。
與此同時，據(jù)知情人士透露，國際模擬芯片龍頭德州儀器（TI）或?qū)で笤谥袊箨懢A代工廠流片，并憑借大規(guī)模的生產(chǎn)量獲得成本與價格優(yōu)勢。
要知道，以往的價格戰(zhàn)多由國產(chǎn)廠商主動引發(fā)，這場由國際巨頭引發(fā)的價格戰(zhàn)，關(guān)鍵目的還是挽回逐漸被國產(chǎn)替代所占據(jù)的市場份額。
從價格上來看，過去的24年中，TI通用運(yùn)放LM358的市場報價在0.26-0.55元不等，而有些國產(chǎn)替代品牌廠商的價格在0.11-0.15元左右，甚至有批次僅需0.08元。
而TI的重量級MCU TMS320F28335PGFA跌到50元還被市場嫌貴，除了老產(chǎn)品為保持產(chǎn)品性能連續(xù)性而堅(jiān)持使用外，很少獲得新產(chǎn)品的青睞，當(dāng)前其市場報價跌至30元左右，但市面上已經(jīng)有國產(chǎn)pin to pin替代產(chǎn)品。
體現(xiàn)在營收上，德州儀器、ADI、英飛凌、安森美等巨頭企業(yè)24年三季度營收幾乎均同比下滑，各部門表現(xiàn)也略顯慘淡。
TI等國際巨頭的芯片在現(xiàn)貨市場上的冷淡局面，正是伴隨著國產(chǎn)替代潮和國產(chǎn)芯片的激烈內(nèi)卷而生。
由此，早在23年5月，TI就曾針對電源管理芯片與信號鏈芯片全面下調(diào)了在中國市場的價格。
當(dāng)次調(diào)價不僅大幅低于海外市場價格，價格差距甚至高達(dá)50%以上；同時，降價沒有固定幅度和底線，完全比照國產(chǎn)芯片價格來，甚至要低于國產(chǎn)芯片廠商5%-10% ，不惜給出低于國產(chǎn)廠商成本價的報價。
2021-2023年，TI中國市場的營收占比從25％下滑到19％，由此，公司不惜犧牲利潤挽回市場份額的決策也不難理解。
02
模擬芯片向中高端邁進(jìn)
我國是全球最大的模擬芯片市場，市場規(guī)模約為260億美元，占全球規(guī)模超過1/3，然而在2023年自給率卻僅有15%。
由此，盡管TI等國際巨頭在中國的市場份額被國產(chǎn)廠商逐漸蠶食，但也需認(rèn)識到，被替代的市場份額多為低端需求的中小客戶。
然而，在低端市場，各家廠商成本趨于相似，同質(zhì)化競爭更為嚴(yán)重，在整機(jī)廠的招標(biāo)中，國產(chǎn)廠商議價能力較低，難以在價格上獲得競爭優(yōu)勢。
面對著國際巨頭狠下決心的低價沖擊以及美方的不公平競爭措施，國產(chǎn)企業(yè)已蠶食的市場份額或存在流出的風(fēng)險，尤其在成熟制程芯片領(lǐng)域，或難以在規(guī)模效應(yīng)、成本控制能力與現(xiàn)金流等方面占得上風(fēng)。
與此同時，對比TI和ADI這兩家模擬芯片巨頭，目前在多數(shù)門檻較低的產(chǎn)品方面，國內(nèi)廠商已能覆蓋TI約70%-80%的產(chǎn)品，而相對ADI的高難度產(chǎn)品，國內(nèi)廠商大約能覆蓋其45%。
根據(jù)中商研究院對24年中國模擬芯片應(yīng)用領(lǐng)域的占比統(tǒng)計(jì)，通信、汽車和工業(yè)，依然是TI等頭部模擬芯片大廠擅長的領(lǐng)域，而我國模擬芯片廠商從消費(fèi)拓展到工業(yè)和汽車，還有很大的突破空間。
來源：ICInsights、中商產(chǎn)業(yè)研究院整理
由此，國產(chǎn)廠商想要穩(wěn)住市場基本盤、不懼外部價格戰(zhàn)風(fēng)險，就勢必要在中高端模擬與MCU芯片可編程模塊等領(lǐng)域下大功夫，以此將價格戰(zhàn)拉回技術(shù)戰(zhàn)。
隨著本土新能源汽車的崛起，納芯微等國產(chǎn)廠商迅猛發(fā)展。
而縱觀TI等巨頭的發(fā)展歷史，從僅專注于模擬和混合信號芯片到邁向提供MCU就成為了未來有機(jī)會與巨頭比肩的必然選擇。
同時，隨著市場對互聯(lián)互通的總線架構(gòu)要求逐漸提高，在地緣政治問題對供應(yīng)鏈安全的影響下，本土公司的實(shí)時控制技術(shù)也實(shí)現(xiàn)巨大突破，MCU廠商基于ARM內(nèi)核的獨(dú)特優(yōu)勢乘風(fēng)而起。
當(dāng)前，納芯微將把持市場多年的C2000作為公司MCU產(chǎn)線的首個替代目標(biāo)，而這一目標(biāo)恰恰是TI屹立多年而不倒的豐碑。
TI C2000在過去多年里被廣泛應(yīng)用于電機(jī)控制、數(shù)字電源管理、自動化和工業(yè)控制、可再生能源系統(tǒng)、汽車電子、機(jī)器人和醫(yī)療設(shè)備等市場，這恰好與納芯微一直依賴所專注的汽車和泛能源市場重合，此番進(jìn)軍也是水到渠成。
納芯微與專注于MCU設(shè)計(jì)的芯弦強(qiáng)強(qiáng)聯(lián)合，推出NS800RT系列實(shí)時控制MCU，意圖從中端市場入手，為未來進(jìn)軍高端市場打通客戶渠道、建立機(jī)會。
03
誰能“四兩撥千斤”脫穎而出
當(dāng)前，納芯微劍指中高端市場，技術(shù)研發(fā)正緊鑼密鼓的開展。
公司采取國產(chǎn)廠商主流的選擇了Arm Cortex-M7內(nèi)核，作為NS800RT系列實(shí)時控制MCU的主要算力支撐，引入自研的eMath數(shù)學(xué)加速核提升算法效率。
在儲存和外設(shè)等方面，納芯微將Flash擴(kuò)大到512K，將RAM增加到388K，并在外設(shè)上將ADC、PWM通道數(shù)提高到34、32，并將速度提升20%，精度壓縮至100皮秒之內(nèi)，遠(yuǎn)勝TI等同類精品。
然而萬事開頭難，國產(chǎn)替代并不能一蹴而就，C2000這座高墻的突破仍需要時間考驗(yàn)。
一方面，實(shí)時控制MCU作為數(shù)?；旌袭a(chǎn)品對模擬技術(shù)、數(shù)字芯片和架構(gòu)設(shè)計(jì)提出更高的要求；另一方面，在多年的應(yīng)用之中，C2000憑借高精度的PWM和ADC贏得客戶的信賴，國產(chǎn)替代在短時難以形成。
與此同時，TI也在不斷進(jìn)化之中，除了推出帶NPU的P55之外，也升級了DSP內(nèi)核，推出最新的64位C29x DSP，在處理性能、實(shí)時響應(yīng)、中斷響應(yīng)、功能安全與信息安全方面都做了重要革新。
基于此，國產(chǎn)替代勢必要在arm內(nèi)核、算力支撐等方面下大功夫，但是，質(zhì)量提高的同時伴隨著產(chǎn)品成本的提高。
盡管納芯微已經(jīng)與多家客戶建立合作關(guān)系，其中不乏海外客戶，但當(dāng)前已知的定點(diǎn)卻寥寥無幾。
在面對海外巨頭多年累積的市場壁壘之外，國產(chǎn)廠商的內(nèi)卷也讓納芯微頭疼不已。
當(dāng)前，我國模擬芯片公司超過三十家，其中矽力杰、圣邦股份等實(shí)力強(qiáng)勁，在工業(yè)級芯片的料號數(shù)、覆蓋面都處于國內(nèi)領(lǐng)先，在消費(fèi)芯片領(lǐng)域，南芯科技和杰華特營收規(guī)模同樣排在前列。
經(jīng)納芯微財(cái)務(wù)部門初步測算，預(yù)計(jì)2024年度實(shí)現(xiàn)營業(yè)收入19億元至20億元，歸母凈利潤-4.4元至-3.6億元。
從國內(nèi)外整體對比來看，國產(chǎn)模擬芯片公司起步相對較晚，多基于消費(fèi)電子周期而成長，由此消費(fèi)級產(chǎn)品居多；然海外TI、ADI等巨頭更側(cè)重于毛利較高、競爭格局較好的工業(yè)及汽車級產(chǎn)品。
人才短缺、專利壁壘、研發(fā)資金不足仍然是國產(chǎn)廠商面臨的重大挑戰(zhàn)。
但從理論上而言，沒有替代不了的產(chǎn)品，也沒有永遠(yuǎn)長盛不衰的產(chǎn)品，問題只是在什么時間、由誰來完成這個挑戰(zhàn)。
中高端MCU賽道，是國內(nèi)有機(jī)會成長出一家有全球競爭力甚至領(lǐng)導(dǎo)力的芯片公司的必由之路。
路漫漫其修遠(yuǎn)兮，MCU是必須成功的業(yè)務(wù)。
04
尾聲
穿越周期，方得始終。
正如納芯微王升楊所說，目前依然是國產(chǎn)芯片的黃金時代。
從消費(fèi)級產(chǎn)品朝著價值量更高的工規(guī)級、車規(guī)級產(chǎn)品進(jìn)行布局，亦是當(dāng)前模擬芯片廠商的核心要義。
模擬賽道長坡厚雪，堅(jiān)持長期主義的公司才有最終勝出的可能，國產(chǎn)廠商需攻守兼?zhèn)?，與國際巨頭們掰掰手腕。
當(dāng)然，這場競賽本身類似大衛(wèi)戰(zhàn)斗歌利亞，國產(chǎn)芯片公司本來就處于一種全面的劣勢，資源亦十分分散，如果本身具備的供應(yīng)鏈低成本優(yōu)勢也被TI等巨頭侵蝕、碾壓，國內(nèi)產(chǎn)業(yè)鏈幾無崛起的可能，當(dāng)此關(guān)鍵時刻，真正能左右局面的，早已不是單個公司了。
但是，國產(chǎn)芯片公司群體也不是無還手之力，識別并加強(qiáng)與本土優(yōu)質(zhì)客戶的綁定，除汽車市場外加強(qiáng)對工控市場的深入挖掘，減少一點(diǎn)對于流水的追逐，增加一點(diǎn)對于市場回報的耐心，總可以在寒氣不斷傳導(dǎo)的產(chǎn)業(yè)中為自身營造出一個有利的發(fā)展氛圍。
泰山壓頂?shù)纳虡I(yè)競爭態(tài)勢常有，單點(diǎn)聚焦亦可以弱勝強(qiáng)，久久為功，國產(chǎn)芯片相信可以見到天明。
（來源芯流科技評論）
